Taux de déclenchement et point de déclenchement : deux choses distinctes

Sur un prêt à taux variable et paiement fixe, une hausse de taux ne change pas ce qui sort de votre compte. Elle change la répartition de ce paiement : une part croissante va aux intérêts, une part décroissante au capital. Votre solde diminue plus lentement et votre amortissement effectif s'allonge — discrètement, sans que rien sur votre relevé ne l'annonce.

Le taux de déclenchement est le point où cette répartition atteint sa limite. C'est le taux auquel la totalité du paiement sert aux intérêts et rien au capital, et il résout une seule équation : le solde multiplié par le taux d'intérêt périodique égale le paiement. Rien qui concerne votre prêteur ou votre contrat ne change la réponse — seuls votre solde, votre paiement et votre fréquence de paiement le font. C'est pourquoi un calculateur peut vous le donner, et pourquoi le chiffre bouge dès que vous remboursez du capital.

Le point de déclenchement est tout autre chose : un plafond de solde, souvent le capital initial, au-delà duquel votre prêteur exige que vous agissiez — une somme forfaitaire, un paiement plus élevé ou une conversion à taux fixe. Il provient de votre lettre d'engagement et de nulle part ailleurs. Les prêteurs qui en publient un ne s'entendent pas sur son appellation, et les textes de vulgarisation emploient les deux termes indifféremment.

Rien sur une page de calculateur ne peut déduire votre point de déclenchement. Ce qu'un calculateur peut faire — et ce que fait celui de ce site — c'est calculer le taux, puis le dire franchement au sujet du point, plutôt que de présenter une supposition avec l'autorité d'un résultat arithmétique. Si un outil vous affiche un point de déclenchement déduit de votre solde et de votre paiement, il a inventé une clause de votre contrat.

Dépasser votre taux de déclenchement n'équivaut pas non plus à voir votre solde augmenter. Si vous payez plus que ce qu'exige le contrat, le taux que votre paiement peut réellement supporter est supérieur à celui que cite votre prêteur. Vous pouvez avoir dépassé le chiffre contractuel alors qu'une augmentation volontaire comble l'écart — l'exposition est réelle, et le solde n'augmente pas encore. Cessez l'augmentation et il augmentera, dès le mois suivant.